行情介绍和分析
今日SR1709下跌-0.22%，成交量为27.67万手，持仓量为65.35万手，日增仓-6242手。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】5日、10日、20日和30日的历史波动率中值分别为9.63%、9.93%、10.07%和9.95%。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）
 5月12号，白糖期权总成交量7354手，持仓量66744手，成交额702.07万元。成交量和持仓量的PC-Ratio分为1.03和0.88，可以看出投资者比较偏好看跌期权。SR709总体隐含波动率为10.95%，贴近历史波动率，较为合理。
白糖期货主力合约SR709所对应的期权合约系列的成交量和成交额最大，分别占有73.48%和55.69%,流动性为最好。期权SR801系列的流动性则在SR709系列之后成交量占20.37%，持仓量占23.43%，剩余其他合约的成交量则差别不是很大。今日九月份期权合约，绝大多数看涨期权下跌，所有看跌期权全部上涨。看涨期权SR709-C-6900跌幅最大为-13.19%，看跌期权SR709-P-6100涨幅幅最大为41.67%。
受标的小幅下跌，波动率略微下降，并向历史波动率靠拢影响。策略方面可以考虑继续持有跨式盘整组合，即卖出SR709-C-6800和卖出SR709-P-6800。也可以考虑买入较大虚值的看跌期权，如买入SR709-P-6100。